Fed kararı küresel piyasalarda yön arayışını artırdı. Fed’in faiz artışı sonrası küresel piyasalarda dalgalı seyir sürerken, vadeli endekslerde toparlanma görülüyor. Gözler BoE, BoJ ve TCMB gündeminde.
ABD Merkez Bankasının (Fed) faiz kararı, küresel piyasalarda yön belirleyici olmaya devam ediyor. Fed’in faiz artırımının ardından New York borsasında dün öne çıkan satış baskısı, bugün özellikle vadeli piyasalarda daha iyimser bir havaya döndü.
Fed, dün 2023’ten bu yana ilk kez faiz artırımına giderek politika faizini beklentiler doğrultusunda 25 baz puan artırdı ve yüzde 3,75-4 aralığına yükseltti.
Bankanın açıklamasında, ekonomik faaliyetin sağlam bir hızda genişlediğine dikkat çekildi. Verimlilik artışının güçlü, sermaye yatırımlarının ise sağlam olduğunun belirtildiği metinde, istihdam artışlarının iş gücündeki artışla aynı hızda olduğu ve işsizlik oranının önemli ölçüde değişmediği aktarıldı.
Faiz kararını oy birliğiyle alan banka, en son Temmuz 2023’te yüksek enflasyonla mücadele kapsamında politika faizini 25 baz puan artırarak yüzde 5,25-5,50 aralığına yükseltmişti.
Bankanın enflasyon tahminleri ise bu yıl için yüzde 3,6’dan yüzde 3,7’ye çıkarıldı. 2027 için yüzde 2,3 öngörüsünü koruyan Fed, 2028 için tahminini yüzde 2’den yüzde 2,1’e revize etti, 2029 için ise yüzde 2 seviyesini belirledi.
Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) üyelerinin gelecek dönem faiz beklentilerini gösteren nokta grafiği de 18 yetkiliden 16’sının bu yıl en az bir faiz artışı daha beklediğini ortaya koydu.
Fed Başkanı Kevin Warsh düzenlediği basın toplantısında, “Gerçek şu ki enflasyon çok yüksek ve çok uzun süredir böyle.” diye konuştu.
Bu yaz açıklanan enflasyon verilerinin temel eğilimlerde kayda değer bir iyileşmeye işaret etmediğini söyleyen Warsh, bugünkü faiz artırımının fiyat istikrarını sağlama yönünde doğru adım olduğunu ifade etti.
ABD Başkanı Donald Trump, Fed’in politika faizini artırmasının ardından faiz oranlarının yüzde 1’e ya da daha düşük bir seviyeye indirilmesi çağrısında bulundu.
Fed’in faiz artırımına devam edeceği beklentisi dün piyasalarda risk iştahını zayıflatırken, Kevin Warsh’ın enflasyonda kararlılık mesajı vermesi yeni günde endeks vadeli kontratlarda toparlanmayı destekledi.
Fed’in sıkı para politikasını sürdüreceğine dair beklentilerin güçlenmesiyle, dün 4 Ağustos’tan bu yana ilk kez 100 seviyesinin üzerine çıkan dolar endeksi yeni günde yatay seyirle 100,3 seviyesinde bulunuyor.
Jeopolitik tarafta Trump, anlaşma yapmak amacıyla Tahran’ın kendileriyle doğrudan temasa geçtiğini belirterek, “Umarım (İran’la) savaşın sonuna doğru ilerliyoruz.” dedi.
Trump’ın açıklamalarının yanı sıra ABD yetkililerinin Yemen’deki İran destekli Husi milisleriyle Umman’da gizli görüşmeler yaptığına ve Suudi Arabistan’ın Umman üzerinden ek ham petrol kargoları sunacağına ilişkin haberler de küresel piyasalarda risk iştahını destekledi.
Bu gelişmelerle dün yüzde 2,7 gerileyerek 105,8 dolar seviyesine inen kasım vadeli Brent petrolün varil fiyatı, yeni günde yatay seyrediyor.
Altının onsu, petrol fiyatlarındaki gevşemenin etkisiyle yeni günde yüzde 0,5 artışla 4 bin 287 dolardan işlem görüyor. ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 5,01 seviyesinde seyrediyor.
New York borsası Fed’in faiz kararı sonrasında günü düşüşle tamamlarken, yüksek faiz oranlarının kredi büyümesini ve ekonomiyi yavaşlatabileceği endişesi banka hisselerinde satışları öne çıkardı.
ABD’nin büyük bankalarından JPMorgan Chase’in hisseleri yüzde 1, Bank of America’nın hisseleri yüzde 2,7, Wells Fargo’nun hisseleri yüzde 3 ve Goldman Sachs’ın hisseleri yüzde 4 değer kaybetti.
Makroekonomik veri tarafında, ABD’de 30 yıl vadeli mortgage (konut kredisi) için ortalama faiz oranı geçen hafta yüzde 6,97’ye yükselerek Mayıs 2025’ten bu yana en yüksek seviyesine ulaştı.
Ülkede perakende satışlar ağustosta aylık bazda yüzde 1,2 ile beklentilerin üzerinde artış gösterdi. ABD’de ithalat fiyat endeksi de ağustosta aylık bazda yüzde 0,7, ihracat fiyat endeksi yüzde 0,6 yükseldi.
Söz konusu gelişmelerin ardından Dow Jones endeksi yüzde 1,21, S&P 500 endeksi yüzde 0,45 ve Nasdaq endeksi yüzde 0,01 geriledi.
ABD’de endeks vadeli kontratlar yeni güne pozitif başladı. Veri merkezlerindeki enerji maliyetlerini düzenlemeyi amaçlayan bir yasa tasarısında ilerleme sağlandığına dair haberler, Nasdaq endeksindeki vadeli işlem kontratlarına da destek verdi.
Avrupa borsaları ise petrol fiyatlarındaki gevşeme ve tahvil piyasasındaki satış baskısının azalmasıyla dün pozitif bir seyir izledi.
Bölgede madencilik hisselerindeki yükselişler öne çıkarken, İngiltere’de enflasyon enerji fiyatlarının etkisiyle hızlandı. Ülkede yıllık enflasyon yüzde 3,1 ile 5 ayın zirvesine çıktı. Ulaştırma maliyetleri ve motor yakıtı fiyatları, enflasyondaki hızlanmada etkili oldu. İngiltere’de enflasyonun ilerleyen aylarda yüzde 4’ün üzerine çıkabileceği öngörülüyor.
İngiltere Merkez Bankasının (BoE) faiz kararı bugün piyasaların odağında yer alıyor.
BoE’nin bugünkü toplantıda politika faizini sabit bırakması beklenirken, artan enflasyonist beklentiler nedeniyle bankanın kasım ayı toplantısında faiz artırımına gidebileceği tahmin ediliyor.
Öte yandan Avrupa Birliği (AB) Komisyonu Başkanı Ursula von der Leyen, Kanada’nın AB’nin ilk “ortak üye” olmasının önünü açmak istediklerini söyledi.
Bu gelişmelerle İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 0,28, Almanya’da DAX endeksi yüzde 0,53, Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 0,62 ve İtalya’da FTSE MIB endeksi yüzde 0,80 değer kazandı.
Avrupa’da endeks vadeli kontratlar yeni güne de pozitif başladı.
Asya borsaları, Fed’in faiz artırarak enflasyonla mücadelede kararlı bir duruş sergilemesinin ardından yeni günde karışık seyrediyor.
Petrol fiyatlarında dün görülen düşüş, bugün Asya piyasalarındaki aşağı yönlü eğilimi sınırladı. Öte yandan Japonya Merkez Bankasının (BoJ) yarınki faiz kararı piyasaların odağında bulunuyor.
BoJ, artan enerji maliyetlerinin enflasyonist kaygıları artırması ve yenin değer kaybının yarattığı baskıyla yüzde 1 seviyesindeki politika faizini 25 baz puan artırarak 31 yılın en yüksek seviyesine çıkarmaya hazırlanıyor.
Söz konusu gelişmelerle kapanışa yakın Güney Kore’de Kospi endeksi yüzde 0,9, Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,1 yükselirken, Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 0,7, Çin’de Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,4 geriledi.
Dün satış ağırlıklı bir seyir izleyen Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü yüzde 5,54 kayıpla 13.122,58 puandan tamamladı.
Borsa İstanbul Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası’nda (VİOP) BIST 30 endeksine dayalı ekim vadeli kontrat ise dün akşam seansında normal seans kapanışına göre yüzde 0,8 azaldı.
Öte yandan Finansal İstikrar Komitesi (FİK) bugün saat 08.00’de Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek’in başkanlığında toplandı.
Dolar/TL dün günü yüzde 0,1 artışla 48,6560’tan tamamlarken, bugün bankalararası piyasanın açılışında önceki kapanışın hemen üzerinde 48,6750’den işlem görüyor.
Analistler, bugün yurt içinde konut satışları, kısa vadeli dış borç istatistikleri, Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) Para Politikası Kurulu (PPK) toplantı özeti ile haftalık para ve banka istatistiklerinin; yurt dışında ise başta Avro Bölgesi’nde Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) ve BoE’nin faiz kararı olmak üzere yoğun veri gündeminin izleneceğini belirtti. Teknik açıdan BIST 100 endeksinde 13.000 ve 12.900 puanın destek, 13.300 ve 13.400 puanın ise direnç konumunda olduğu kaydedildi.